Pensionsplanerna 457f och 457b med uppskjuten kompensation erbjuds uteslutande till icke-statliga, skattebefriade organisationer. Dessa organisationer kan erbjuda en icke kvalificerad plan för uppskjuten ersättning till en utvald grupp av högt avlönade anställda i företaget eller till deras nyckelpersoner i ledningen.
I USA erbjuds dessa planer ibland till offentliganställda, t.ex. poliser, brandmän eller statstjänstemän.
Dessa förmåner är tillgängliga för dessa utvalda anställda utanför begränsningarna i fråga om valbarhet, intjäning och bidragsbegränsningar i ERISA.
Planerna 457f och 457b får fungera oberoende av varandra eller kan fungera tillsammans med varandra.
I 457b får deltagarna och planens sponsor göra bidrag som överstiger pensionsplanens begränsningar, upp till dess årliga begränsningar.
Med 457f får endast organisationen göra diskretionära bidrag. Deltagarnas bidrag är inte tillåtna.
Hur hjälper 457b-planen dig att spara till pensionen?
På många sätt är 457b-planen utformad för att fungera på samma sätt som en 401k gör. Det är en plan som erbjuds via arbetsgivaren, med bidrag som tas från lönekuvertet före skatt. Det sänker den beskattningsbara inkomsten för arbetstagaren. Inom planen kan du sedan investera dina bidrag i gemensamma fonder och det finns vanligtvis flera alternativ att välja mellan.
Alla inkomster eller räntor som byggs upp inom planen från bidragen och investeringarna beskattas inte förrän kvalificerade uttag vid pensioneringen sker.
En fördel jämfört med 401k eller 403b är att om du slutar ett jobb eller går i pension före 59,5 års ålder behöver du inte betala en straffavgift på 10 % för att få tillgång till dina medel. Det gör det mer attraktivt för dem som tenderar att flytta från jobb till jobb ganska ofta.
Här är några av de funktioner som man kan förvänta sig med 457b-planen.
- Du kan bidra med upp till 18 000 dollar till planen under årets lopp.
- Fångstbidrag på ytterligare 6 000 dollar är tillåtna för arbetstagare som är 50 år eller äldre.
- För arbetstagare som är inom tre år från sin pensionsålder kan upp till 36 000 dollar tillåtas i bidrag.
- Bidraget till en 457b-plan får inte överstiga 100 % av din totala lönekompensation.
- Du kan bidra till en 457b-plan och en 457f-plan samtidigt, vilket innebär att om du är inom 3 år från pensionering kan du potentiellt lagra 72 000 dollar i dem under ett enda år.
- Arbetsgivare får matcha det belopp du bidrar med till en 457b-plan upp till en viss gräns.
Att erbjuda en 457b-plan är inte nödvändigt i USA. Det är viktigt att komma ihåg att inkomsterna är skatteuppskjutna med denna plan, så du kommer att vara ansvarig för skatt vid uttag. Detta räknas som inkomst för det beskattningsår då uttaget sker, så det finns en möjlighet att inkomst från 457b-planen kan föra dig in i en högre skatteklass än den där din inkomst placerar dig nu.
En fördel med 457b-planen är att de statliga planerna kan ändras för att möjliggöra utsedda Roth-bidrag, eller rullningar inom planen till utsedda Roth-konton, vilket kan hjälpa vissa individer att begränsa sina skatteskulder. Eftersom Roth-pengar är pengar efter skatt tas de vanligtvis ut utan skatteavgift.
Du får också ta utdelningar från din 457b-plan om du har en oförutsägbar nödsituation som kräver att du har extra ekonomiska resurser tillgängliga för dig.
Den nuvarande förteckningen över bestämmelser för oförutsägbara nödutdelningar omfattar sjukdom eller olycka för deltagaren, förmånstagaren eller deltagarens eller förmånstagarens make/maka och underhållsberättigade personer, egendomsförlust orsakad av olyckshändelse, begravningskostnader eller något som är extraordinärt till följd av händelser som ligger utanför den personliga kontrollen.
Du kan inte betala kreditkortsskulder med en nödutdelning. Du kan betala för vattenskador i ditt hem som inte täcks av din nuvarande hemförsäkring.
Hur hjälper 457f-planen dig att spara till pensionen?
Många av de förmåner som följer med en 457f-plan liknar förmånerna i 457b-planen. En fördel här är att om en anställd arbetar för en skattebefriad organisation och kvalificerar sig för båda planerna kan han eller hon på bara ett år spara 36 000 dollar i en pensionsplan som fungerar på ett liknande sätt som en 401k, även om han eller hon är under 50 år.
Det finns också vissa nackdelar med 457f-planen att ta hänsyn till. En av de funktioner som är vanliga med denna plan är vesting.
Vesting är ett schema där bidrag som görs av arbetsgivaren skjuts upp till ett senare datum. Du kanske får en 10-procentig matchning på ditt bidrag på 18 000 dollar, totalt 1 800 dollar, men en femårig intjänandeperiod innebär att utbetalningen av den förmånen skjuts upp till fem år framöver.
Vad många arbetsgivare och anställda inte inser är att eftersom 457f-planen är en skatteuppskjuten plan, blir förmånerna föremål för inkomstskatt när de är intjänade. Om belopp har blivit intjänade i planen och dessa inte rapporteras till IRS som en del av den årliga skattedeklarationen kan privatpersoner och arbetsgivare bli ansvariga för ränta och straffavgifter i samband med betalningen.
Här är några av de funktioner som du hittar med 457f-planen.
- Detta anses vara en top-hat-plan, vilket innebär att den endast är tillåten för att täcka toppbetalda grupper eller specifika anställda inom en organisation.
- Ingen rullning är tillåten i 457f-planen, vilket skiljer sig från 457b-planen.
- Statliga planer måste ha tillgångar i en trust, och förvaltaren måste vara antingen en bank eller en av IRS godkänd icke-banktillgång.
- Bidrag till 457f-planen rapporteras på W-2 som lön, även om denna plan används som ett sätt att skjuta upp inkomst.
Med undantag för frågan om rollover fungerar 457f-planens struktur på samma sätt som 457b-planen.
Fördelar med 457-planerna att tänka på
I teorin kan en arbetsgivare ge en direkt matchning av de bidrag som en anställd gör till 457b-planen. Det innebär att om de bidrar med hela gränsen på 18 000 dollar för skatteåret kan arbetsgivaren också bidra med hela den årliga gränsen.
Tyvärr är det sällsynt med någon matchande förmån för de flesta stats- och kommunalanställda. Till och med en 10-procentig matchning skulle för de flesta anställda vara mycket ovanligt. De flesta matchningar ligger i kategorin 4 % eller mindre för denna pensionssparplan.
Anledningen till detta är att många statsanställda har tillgång till en pension, vilket börjar bli ovanligt inom den vinstdrivande arbetskraften. Detta betecknar 457-planerna som en kompletterande sparplan, vilket skiljer sig något från 401k- eller 403b-planerna som är vanligare.
Därefter finns fördelen med catch-up, vilket är den verkliga fördelen med 457-planerna. För skatteåret 2017, om någon planerar att gå i pension vid 51 års ålder, kan han eller hon påbörja uppsamlingsprocessen vid 49 års ålder. Du är inte bunden av de traditionella reglerna för pensionering här när det gäller bidrag.
Därefter kan du bidra med upp till 36 000 dollar i din 457b eller 457f, eller mer realistiskt, 18 000 dollar och summan av de pengar som du inte satte in i planen, men som du kunde ha satt in där under tidigare år.
Nackdelar med 457-planerna att tänka på
De flesta företag i denna situation kommer att erbjuda de anställda en 403b-plan eftersom de är en skattebefriad (icke-vinstdrivande) organisation eller en statlig organisation. De flesta arbetar för en vinstdrivande privat arbetsgivare.
Du kan inte kvalificera dig för någon av 457-planerna om din arbetsgivare är ett vinstdrivande organ.
För att kvalificera dig för 457b-planen måste du vara anställd av staten eller den lokala regeringen – eller en ideell organisation, som det lokala skoldistriktet, ett sjukhus eller en tjänsteleverantör för utvecklingsstörda.
457b-planen är också en icke-kvalificerad pensionsplan, så du får fördelen att undvika 10 % straffavgift vid förtida uttag. Det innebär också att en arbetsgivare inte är skyldig att förse de anställda med detaljerad information om deras pensionssparplan. Det finns flera andra skydd som är inbyggda i 403b-planen, t.ex. skydd mot arbetsgivarens förnekande, som inte är tillgängliga.
Att vara berättigad till 457f-planen är ännu svårare. Arbetsgivare måste särskilt utse anställda som kvalificerar sig för denna plan. Den är nästan alltid reserverad för den verkställande ledningsgruppen eller högt uppsatta medlemmar av ett statligt organ. En detektiv i det lokala polisdistriktet kan kvalificera sig för 457b, men polischefen kan kvalificera sig för båda planerna.
En sista tanke om 457f- och 457b-planerna
Strukturen på 457-planerna är baserad på tjänstemännens behov. De flesta anställda vid polisen och brandkåren var deltagare, särskilt när dessa planer först infördes. Att gå i pension i förtid, på grund av ett funktionshinder, skulle ha inneburit ekonomiska påföljder för arbetstagarna om undantaget för förtida utdelning inte fanns med.
Om du inte absolut behöver pengarna vid pensioneringen är det förstås nästan alltid till din fördel att behålla dem på ett skattebehandlat konto.
För att förstå skillnaderna mellan de båda planerna och hur de jämför sig med 401k och 403b, kan du veta om detta kompletterande sparalternativ är rätt för dig.
Louise Gaille är författare till det här inlägget. Hon fick sin B.A. i ekonomi från University of Washington. Förutom att vara en erfaren skribent har Louise nästan tio års erfarenhet inom bank- och finansbranschen. Om du har några förslag på hur vi kan göra det här inlägget bättre, gå hit för att kontakta vårt team.