Co to jest Plan Miesięcznego Dochodu?
Plan Dochodu Miesięcznego (MIP) jest rodzajem strategii funduszu inwestycyjnego, który inwestuje głównie w dłużne i kapitałowe papiery wartościowe w celu generowania przepływów pieniężnych i zachowania kapitału. Celem MIP jest zapewnienie stałego strumienia dochodu w formie dywidendy i wypłaty odsetek. Dlatego też, jest on zazwyczaj atrakcyjny dla emerytów lub osób starszych, które nie posiadają innych znaczących źródeł miesięcznego dochodu.
Key Takeaways
- Plan dochodów miesięcznych (MIP) jest kategorią funduszu inwestycyjnego, który dąży do generowania stabilnego dochodu poprzez przepływy pieniężne z tytułu dywidend i odsetek.
- MIP często inwestuje w papiery wartościowe o niższym ryzyku, w tym instrumenty o stałym dochodzie, akcje uprzywilejowane i akcje dywidendowe.
- Popularne zwłaszcza w Indiach, MIP są najbardziej odpowiednie dla emerytów, którzy szukają stabilnego dochodu, a nie zysków kapitałowych.
Zrozumienie planów miesięcznego dochodu
Jako system funduszy inwestycyjnych, alokacja aktywów MIP może się różnić. Niektóre, na przykład, inwestują do 32% swojego korpusu w kapitałowe papiery wartościowe. Inni starają się utrzymać ten rodzaj inwestycji na poziomie zaledwie 10%. Niezależnie od podejścia, większość inwestycji dokonywana jest w dłużne papiery wartościowe w celu osiągnięcia stałych zysków, a część przeznaczona jest na maksymalizację zysków poprzez ekspozycję na akcje. Rodzaje akcji, w które inwestuje się, również się różnią. Niektóre fundusze ograniczają ekspozycję na akcje, koncentrując się głównie na małych, średnich lub dużych spółkach. Inne będą stosować podejście mieszane.
Mimo, że fundusze te nazywane są planami miesięcznego dochodu, MIP nie gwarantują miesięcznego dochodu. Inwestorzy mogą oczekiwać stałego strumienia dochodu, gdy rynek jest silny, ale mogą być świadkami pogorszenia koniunktury na rynkach niedźwiedzich. Poziom zaangażowania w akcje jest uzależniony od zmienności rynku. Ponieważ udziały w akcjach są bardziej podatne na wahania cen, stanowią one zazwyczaj ograniczoną część całego funduszu.
MIP są najbardziej popularne wśród inwestorów w Indiach.
MIP Mix of Investments
Inwestorzy muszą zwrócić szczególną uwagę na swoje potrzeby dochodowe i tolerancję ryzyka przy podejmowaniu decyzji o zainwestowaniu w MIP. Fundusz nie ma obowiązku dokonywania miesięcznych wypłat dywidendy. Gdy zyski są słabe, może on w ogóle nie dokonywać wypłat. W rzeczywistości, Securities and Exchange Board of India (Sebi) nie zezwala funduszom inwestycyjnym na gwarantowanie dochodu lub dywidendy.
Dla właściwego inwestora, MIP może zaoferować stały dochód dla życia na emeryturze. Problemy pojawiają się, gdy ludzie osiągają wiek emerytalny i wydają swoje „nest egg”, dokonując przypadkowych wypłat w różnych kwotach, aby wesprzeć swoje miesięczne wydatki. Plan dochodów miesięcznych może zapewnić stabilną sumę dochodów każdego miesiąca, co pozwala na dokładniejsze planowanie miesięcznego budżetu. Staranne planowanie miesięcznego budżetu może pomóc uniknąć ryzyka nadmiernych wydatków. Ten sam cel jest obecny w rentach dożywotnich.
Opodatkowanie Planów Dochodów Miesięcznych
W Stanach Zjednoczonych, fundusze MIP są opodatkowane przy użyciu standardowych obliczeń odsetek i dywidend. W Indiach, MIP jest traktowany jako program dłużny dla celów podatkowych. Indyjskie prawo podatkowe stosuje to miano do każdego funduszu, który inwestuje mniej niż 65% swoich aktywów w akcje.
Tak jak w przypadku innych funduszy, zyski z inwestycji sprzedanych przed upływem trzech lat są krótkoterminowymi zyskami kapitałowymi. Krótkoterminowe zyski są liczone jako dochód i podlegają opodatkowaniu podatkiem dochodowym inwestora. Sprzedaż mająca miejsce po przekroczeniu trzyletniego progu stanowi długoterminowe zyski kapitałowe, opodatkowane stawką 20% z korzyścią indeksacji.
.