Nearly 4,000 estudantes da Califórnia receberão automaticamente perdão e alívio de empréstimos
SACRAMENTO – O Procurador Geral da Califórnia Xavier Becerra, juntamente com 48 estados e o Consumer Financial Protection Bureau (CFPB) anunciaram hoje um acordo de US$330 milhões com o ITT Technical Institute (ITT Tech), o agora extinto colégio predatório com fins lucrativos, e a PEAKS, sua holding. O acordo, que na Califórnia está pendente de aprovação do tribunal, resolve as alegações de um esquema ilegal de empréstimo privado de estudante que prejudicou os mutuários de estudante ao direcioná-los erroneamente para empréstimos caros de estudante que eles lutaram para pagar. O acordo descarregará automaticamente a carteira inteira de PEAKS do empréstimo do estudante com o perdão do empréstimo para qualquer um com um empréstimo de PEAKS proeminente. Isto fornecerá alívio para mais de 43.000 mutuários em todo o país, incluindo 4.000 californianos. A PEAKS também será obrigada a encerrar após a realização do acordo.
“Como os estudantes se esforçam para obter um diploma universitário, sua atenção deve estar em seus estudos e não em ser enganado por financiadores inescrupulosos”, disse o Procurador Geral Becerra. “Usando um esquema de empréstimo privado, a ITT Tech sobrecarregou os estudantes com dívidas massivas, taxas de juros exorbitantes, e um diploma sem valor. O acordo de hoje remove as algemas financeiras que prendem milhares de estudantes da Califórnia defraudados pela ITT Tech. Esses estudantes e ex-alunos podem agora acordar do pesadelo desse mutuário. No Departamento de Justiça da Califórnia, continuaremos a reprimir as faculdades predatórias com fins lucrativos que se concentram em dólares em vez de diplomas”
PEAKS foi criado em 2009 para comprar e gerir certos empréstimos privados de estudantes que a ITT Tech oferecia aos estudantes. A ITT Tech foi uma das maiores faculdades com fins lucrativos do país antes de declarar falência e dobrar em 2016. As faculdades com fins lucrativos podem receber até 90 por cento de sua receita da ajuda federal ao estudante. Os 10 por cento restantes devem vir de alguma outra fonte, como empréstimos estudantis privados. Para tirar proveito disto, a ITT Tech precificou a instrução em 10 por cento acima da concessão federal máxima do estudante-ajuda, deixando milhares dos estudantes de Califórnia na busca de empréstimos confidenciais para cobrir a diferença. A companhia então pisaria dentro e, através de PEAKS, ofereceria aos estudantes o custo restante da instrução através de empréstimos privados.
Nem ITT Tech nem PEAKS fez estudantes conscientes do custo verdadeiro do reembolso para estes empréstimos até depois que eles tomaram para fora o empréstimo. As taxas de juros variaram até 16,25 por cento. Aproximadamente 80 por cento dos empréstimos detidos pela PEAKS estão em mora. Esta taxa substancial de inadimplência é resultado do custo íngreme dos empréstimos e do problema enfrentado pelos graduados da ITT Tech em garantir empregos que ganharam o suficiente para cobrir o reembolso.
A PEAKS é obrigada a fornecer informações às agências de informação de crédito para corrigir as notas de crédito afetadas negativamente pelo esquema de empréstimo ilegal. O PEAKS também é obrigado a alertar os mutuários de que a dívida dos estudantes foi perdoada, cancelar pagamentos automáticos e estabelecer um número de telefone para responder às perguntas dos mutuários. Não é necessária nenhuma ação em nome dos mutuários para receber o perdão da dívida.
O acordo de hoje segue uma ação similar, em 23 de julho de 2019, relacionada à CUSO, LLC, outra holding para empréstimos privados feitos em conexão com a ITT Tech.
Califórnia é líder em lidar com danos no mercado de empréstimos a estudantes e em cracking down em faculdades fraudulentas com fins lucrativos. Em 2017, o Procurador Geral Becerra processou a Ashford University, e sua empresa mãe, Bridgepoint Education, por atividades ilegais de marketing e cobrança, entre outros abusos. Em dezembro de 2017, a Procuradora Geral Becerra processou a Secretária de Educação dos EUA, Betsy DeVos, pelo fracasso do Departamento de Educação dos EUA em conceder rapidamente o alívio total do empréstimo prometido a dezenas de milhares de tomadores de empréstimos com reclamações pendentes de “defesa do tomador de empréstimo” que foram defraudados pelas Faculdades Coríntias. Em junho de 2018, o Procurador Geral Becerra entrou com uma ação judicial contra a Navient e suas subsidiárias por empréstimos de estudantes ilegalmente enganosos, envolvendo-se em práticas de coletas ilegais, e orientando os mutuários para opções de reembolso mais caras.
Attorney General Becerra juntou-se ao acordo com a CFPB juntamente com os procuradores-gerais do Arizona, Arkansas, Colorado, Connecticut, Delaware, Florida, Georgia, Hawaii, Idaho, Illinois, Indiana, Iowa, Kansas, Kentucky, Louisiana, Maine, Maryland, Massachusetts, Michigan, Minnesota, Mississippi, Missouri, Nebraska, Nevada, New Hampshire, New Jersey, New Mexico, New York, North Carolina, North Dakota, Ohio, Oklahoma, Oregon, Pennsylvania, Rhode Island, South Carolina, South Dakota, Tennessee, Texas, Utah, Vermont, Virginia, Washington, West Virginia, Wisconsin, Wyoming, e o Distrito de Columbia.
Uma cópia da queixa e do julgamento pode ser encontrada aqui e aqui.