Hvad er en månedlig indkomstplan?
En Monthly Income Plan (MIP) er en type investeringsfondsstrategi, der primært investerer i gælds- og aktiepapirer med et mandat om at producere pengestrømme og bevare kapital. En MIP har til formål at give en jævn strøm af indtægter i form af udbytte- og rentebetalinger. Derfor er den typisk attraktiv for pensionister eller ældre borgere, som ikke har andre væsentlige kilder til månedlig indkomst.
Nøglepunkter
- En månedlig indkomstplan (MIP) er en kategori af investeringsforeninger, der søger at generere en stabil indkomst gennem udbytte- og rentekontantstrømme.
- En MIP vil ofte investere i værdipapirer med lavere risiko, herunder fastforrentede instrumenter, præferenceaktier og udbytteaktier.
- Populære især i Indien er MIP’er mest velegnede til pensionister, der søger en stabil indkomst frem for kapitalgevinster.
Forståelse af Monthly Income Plans
Som en gensidig fondsordning kan MIP’s aktivfordeling variere. Nogle investerer f.eks. op til 32 % af deres formue i aktiepapirer. Andre sigter mod at holde denne investeringstype så lav som 10 %. Uanset fremgangsmåden er hovedparten af investeringerne i gældsbeviser for at opnå et stabilt afkast med en del dedikeret til at maksimere overskuddet gennem eksponering for aktier. De typer af aktier, der investeres i, varierer også. Nogle fonde begrænser aktieeksponeringen ved primært at fokusere på små, mellemstore eller store virksomheder. Andre vil anvende en blandet tilgang.
Selv om disse fonde kaldes månedlige indkomstplaner, garanterer MIP’er ikke en månedlig indkomst. Investorerne kan forvente en jævn indkomststrøm, når markedet er stærkt, men kan opleve en nedgang i nedadgående markeder. Niveauet af aktieeksponering påvirkes af markedsvolatiliteten. Da aktiebeholdninger er mere udsat for udsving i priserne, udgør de normalt en begrænset del af hele fonden.
MIP’er er mest populære blandt investorer an Indien.
MIP Blanding af investeringer
Investorer skal være meget opmærksomme på deres indkomstbehov og risikotolerance, når de beslutter, om de vil investere i en MIP. Der er ingen forpligtelse for fonden til at foretage månedlige udbyttebetalinger. Når overskuddet er svagt, kan den helt undlade at foretage udbetalinger. Faktisk tillader Securities and Exchange Board of India (Sebi) ikke, at gensidige fonde garanterer indkomst eller udbytte.
For den rette investor kan en MIP tilbyde en stabil indkomst til pensionisttilværelsen. Problemer opstår, når folk når pensionering og bruger deres rede æg og foretager tilfældige udbetalinger af varierende beløb for at støtte deres månedlige udgifter. En månedlig indkomstplan kan levere et stabilt indkomstbeløb hver måned, hvilket giver mulighed for en mere præcis månedlig budgettering. En omhyggelig månedlig budgettering kan bidrage til at undgå risikoen for overforbrug. Det samme mål er til stede i en livrente.
Beskatning af månedlige indkomstplaner
I USA beskattes MIP-midler ved hjælp af standardberegninger af renter og udbytte. I Indien behandles en MIP som en gældsordning med henblik på beskatning. Den indiske skattelovgivning anvender denne betegnelse på alle fonde, der investerer mindre end 65 % af deres aktiver i aktier.
Som for andre fonde er indtægter fra investeringer, der sælges inden tre år, kortfristede kapitalgevinster. Kortfristede gevinster regnes som indkomst og er omfattet af investorens indkomstskatteklasse. Salg, der finder sted efter den treårige tærskel, er langsigtede kapitalgevinster, der beskattes med 20 % med indekseringsfordel.